Foto: Tony Kershaw / SWNS.com/Scanpix/LETA

Pensiju 2. līmeņa plāna rezultāti pēdējā gada laikā uzrāda mīnusus 

Šā gada pirmajā pusgadā pensiju 2. līmeņa ieguldījumu plānos uzkrātais pensiju kapitāls pieaudzis par 6% jeb 198,1 miljonu eiro, jūnija beigās sasniedzot 3,48 miljardus eiro. Augot apjomiem, aktīvāki kļuvuši arī pensiju fondu pārvaldnieki, un pēdējos pāris gados notikušas izmaiņas gan dalībnieku skaitā, gan normatīvos, kas mainījušas arī plānu pārvaldītāju stratēģijas.

Elīza Grīnberga, speciāli DB, 2018. gada 06. novembris plkst. 6:21

Tiesa, pēdējā gada rezultāti gan uzrāda mīnusus, taču tas saistāms ar svārstībām akciju tirgos, kur dominējušas negatīvas tendences, ko lielā mērā ietekmēja tirgus dalībnieku bažas saistībā ar tirdzniecības tarifu «kariem» – pirmā pusgada laikā pasaules akciju indekss (MXWD Index) zaudēja 1,5% no savas vērtības, savukārt Eiropas akciju indekss Stoxx Europe 600 Index saruka par 2.4%. Gada sešos mēnešos aktīvo plānu ienesīgums bija robežās no -4,2% līdz +1,3%, sabalansētajiem plāniem tas bija no -2,1% līdz -0,4%, konservatīvajiem no -2% līdz -0,4%, liecina Finanšu un kapitāla tirgus komisijas apkopotie dati. 2018. gada atdeves rādītāji atspoguļo to, kas notiek akciju un obligāciju tirgū, taču tā ir tikai atelpa pēc strauja kāpuma deviņu gadu laikā, uzskata SEB dzīvības apdrošināšanas vadītāja, ilgtermiņa uzkrājumu jomas vadītāja Kristīne Lomanovska, piebilstot, ka šogad investoriem nav bijis droša patvēruma, kur glābties. Negatīvus rezultātus uzrāda gan akcijas, gan obligācijas, bet naudas tirgus likmes jau vairākus gadus ir negatīvas. Tiesa, pozitīvais aspekts ir tāds, ka jaunās iemaksas pensiju 2. līmenī pēc nelielā krituma var salīdzināt ar preču pirkšanu ar atlaidēm. Svarīgi ir nebīties un pieturēties pie izvēlētās stratēģijas, it īpaši, ja līdz pensijai vēl vairāki gadu desmiti, iesaka eksperte.

«Pasaules finanšu tirgū jau sen ir novērota likumsakarība – lielāks ienesīgums iet roku rokā ar lielāku risku,» skaidro Luminor Asset Management valdes loceklis Iļja Arefjevs. Drošākais veids, kā mazināt risku un likt tam strādāt investora labā, ir krāt ilgtermiņā, tādējādi uzņēmumu akcijas vismaz 10 gadu periodā parasti nodrošina augstāku ienesīgumu nekā obligācijas (vidēji līdz pat 4-5% gadā). Turklāt pastāv risks, ka, ieguldot pensiju līdzekļus tikai obligācijās, būs gandrīz neiespējami kompensēt klientiem inflācijas radītās sekas. Eksperts skaidro, ka uzņēmumu akciju cenas ir daudz svārstīgākas nekā obligāciju cenas un tādēļ pāris gadu periodā tās ir grūti prognozējamas. Konservatīvajos ieguldījumu portfeļos parasti ir daudz mazāk uzņēmumu akciju un vairāk obligāciju, kas gan ir mazāk ienesīgas, bet arī mazāk svārstīgas. Ņemot vērā to, ka Latvijā ir vismaz 780 tūkstoši pensiju 2. līmeņa klientu, kuriem līdz pensionēšanās vecumam vēl joprojām paliek 20 gadi vai ilgāk, viņiem būtu nepieciešami pensiju plāni ar daudz lielākiem ieguldījumiem uzņēmumi akcijās. Viņiem izveidoti pensiju plāni ar ieguldījumiem uzņēmumu akcijās līdz pat 75%. Tādi jau labu laiku ir pieejami Igaunijā un Lietuvā.

Šogad tirgus ir dramatiski mainījies, uzskata Indexo izpilddirektors Toms Kreicbergs. Ir samazinājušās ieguldīšanas izmaksas, aktivizējusies konkurence.

Visu rakstu Komisijas maksas sarūk lasiet 6. novembra laikrakstā Dienas Bizness. Lasi laikrakstu Dienas Bizness elektroniski!

Dalies ar šo rakstu!
Raksta komentāri
Spied šeit, lai lasītu vai pievienotu savu komentāru
Tevi varētu interesēt
2018. gada 03. oktobris plkst. 11:49

Starp Baltijas valstīm un Ziemeļvalstīm pastāv būtiskas dzīves līmeņa atšķirības, taču...

2018. gada 02. oktobris plkst. 9:52

Luminor Cēsīs atklājusi pirmo finanšu pašapkalpošanās centru, informē bankas pārstāvji....

2018. gada 02. oktobris plkst. 8:40

Finanšu un kapitāla tirgus komisijas apkopotie dati rāda, ka 2017. gadā Latvijas...

2018. gada 13. septembris plkst. 16:19

Finanšu un kapitāla tirgus komisija (FKTK) ir savlaicīgi informēta par Luminor akcionāra maiņas ieceri,...

2018. gada 13. septembris plkst. 15:23

Investīciju fonda Blackstone Group L.P. (Blackstone) ieguldījums Baltijā strādājošās Luminor...

Nepalaid garām

Regulāras un pietiekamas investīcijas zīmolā ir ļoti nozīmīgas, jo tieši tas dod...

Uzņēmums Stats Serviss mainījis nosaukumu uz STATS RENT, turpina izstrādāt rentomāta projektu...

Nelīdzsvarotā būvniecības attīstība ar straujiem kāpumiem un kritumiem un atkarība no ES...

Lielākā Zviedrijas banka, vērtējot pēc aktīvu apjoma, Svenska Handelsbanken AB, paziņojusi, ka...

Šodien Jēkabpilī AS Virši-A atklās pirmo CNG jeb saspiestās dabasgāzes uzpildes staciju...

Skolēnu ēdināšana kļūst par sociālo uzņēmējdarbību....

No šīs sadaļas
2018. gada 05. novembris plkst. 10:58

Pēdējie daži mēneši akciju tirgum bijuši mežonīgi, raksta 24/7 Wall St....

2018. gada 02. novembris plkst. 16:19

Trešdien, 31.oktobrī, tika izsolītas valsts obligācijas ar dzēšanas termiņu 2023.gada 2.novembrī,...

2018. gada 02. novembris plkst. 13:29

Šā gada oktobrī Nasdaq Baltijas biržu Oficiālajā sarakstā kotēto uzņēmumu akciju apgrozījums...

2018. gada 02. novembris plkst. 8:07

Britu mārciņas vērtība ceturtdien pieauga pēc ziņām par vienošanos finanšu pakalpojumu jomā...

2018. gada 02. novembris plkst. 7:13

ASV dolāra loma nedaudz sarukusi, lai gan tas turpina dominēt...

2018. gada 01. novembris plkst. 9:34

ASV un Eiropas biržu indeksi trešdien pieauga, noslēdzot oktobra mēnesi, kas bija...

2018. gada 01. novembris plkst. 6:46

Daudzi oktobrī izdomāja lēkt ārā no vilciena; vismaz vēsturiski gada beigas akcijām...

2018. gada 31. oktobris plkst. 15:44

No 1. novembra BlueOrange Bank piešķirts biržas biedra statuss Nasdaq Riga un Nasdaq Vilnius...

2018. gada 31. oktobris plkst. 8:21

ASV biržu indeksi otrdien solīdi pieauga, ko veicināja ziņa, ka ASV patērētāju...

2018. gada 31. oktobris plkst. 8:11

Arī akciju tirgus dalībnieki var mācīties no loterijām...